Krátké shrnutí obchodování v USA

...

Wall Street nakonec "jen“ s 1 % ztrátou při nadprůměrných objemech

Americké akciové trhy ztrácely v průběhu úterního obchodování o více než 2,5 %, nakonec však dokázaly hlavní indexy s přispěním Fedu podstatnou část ze svých ztrát vymazat. Index Dow Jones oslabil o 1,15 %, hlavní index S&P500 poklesl o 1,12 % a technologický Nasdaq odepsal 1,25 %.

Futures na Wall Street indikovaly největší propad od srpna 2010 v reakci na eskalaci problémů v Japonsku, kde hlavní index Nikkei propadl dokonce o více než 10 % poté, co na trzích rostou obavy z dalšího potenciálního úniku radiace z poškozené atomové elektrárny. Investoři navíc spekulují, že obnova zemětřesením zničeného Japonska bude trvat nejméně pět let, přitom japonský dluh přesahuje již nyní více než 200 % HDP! Klid na trhy nepřinesla ani zpráva z válčící Lybie, kde Kaddáfího vojsko postupem na východ osvobodilo už všechny ropné terminály, jedinou výjimkou je Tobruk. Bahrajnský král pak vyhlásil tříměsíční stav nouze v reakci na pokračující protivládní protesty. Futures nezvedla ani lepší makrodata v podobě indexu podnikatelské nálady NY Fedu, hlavní indexy tak před otevřením trhu ztrácely více než 2,5 %.

V samotném úvodu obchodování se index S&P500 propadl až na hranici nejnižších hodnot tohoto roku (1261 bodů), když následoval výprodeje v Evropě. V tu chvíli ztrácel téměř 2,75 %! Výjimku tvořily pouze zdroje alternativních energií, jako výrobci solárních panelů či větrných elektráren. Ti všichni by totiž získali z opatření, která by měla omezit výrobu elektrické energie z jádra, po kterém volají mnozí politici. Čínští výrobci solárních panelů, Trina Solar či JA Solar, si tak připsali více než 6% zisky.  V dalším průběhu obchodní seance se hlavní index S&P500 pokoušel udržovat hladinu 1 275 bodů.

Podstatnou část ze svých ztrát však indexy vymazaly až po zveřejnění záznamu ze zasedání Fedu (19:15 SEČ). Ten kromě svého rozhodnutí ponechat sazby na rekordních minimech přispěchal s prohlášením, že ekonomická situace se zlepšuje a oživení stojí na pevnějších základech. Zároveň oznámil, že nárůst cen komodit by neměl mít dlouhodobý inflační dopad. Svůj původní záměr na QE2 ve výši 600 mld. dolarů potvrdil s platností do června tohoto roku. Investoři si tak mohou současné prohlášení vyložit tak, že Fed nehodlá v brzké době přistoupit k utahování měnové politiky.

Hlavní index S&P500 v reakci na prohlášení Fedu postupně vystoupal až nad hladinu 1 288 b., v tu chvíli ztrácel "pouze“ 0,6 %. V závěru obchodování však převážil současný negativní sentiment, i přesto si americké akcie připsaly vzhledem k dennímu vývoji přijatelné ztráty okolo 1 %. Z jednotlivých sektorů ztrácel nejvíce finanční sektor, v čele propadů byly pojišťovny Metlife (-3 %) a Prudential (-1,91 %), které jsou zainteresovány i v Japonsku. K poklesům se připojily také komodity, americká ropa WTI propadla až pod 98 dolarů za barel (-3,72 %), zlato ztratilo 2,16 %. S&P GSCI index, který měří spotovou cenu 24 komodit, klesl o 3,64 % a s ním i producenti těchto materiálů. Výjimku tvořil pouze největší producent mědi na světě, spol. Freeport-McMoRan (+5,11 %), jejíž akcie těžily ze zvýšeného doporučení od Credit Suisse. General Electric se pak postavila na chvost indexu DJIA, společnost totiž aktuálně jedná o prodeji jaderných reaktorů do Indie. Ztrátu 1,56 % mu přinesla nejistota, zda toto jednání nepřekazí katastrofa elektrárny Fukušima. Mezi technologiemi výrazně ztrácel Intel (-3,17 %), stejným směrem se vydalo opětovně i Cisco (-2,58 %).

 

 

Makro:

• Index dovozních cen v únoru vzrostl meziměsíčně o 1,4 % při očekávaném růstu o 0,9 %, meziročně o 6,9 % při očekávaném růstu o 6,3 % z předchozích 1,5 % a 5,3 %
• Index podnikatelské nálady NY Fedu (Empire State) za březen vzrostl na 17,5 bodu (kons. 16,1 b.) z lednových 15,43 b.
• Čistý příliv dlouhodobého kapitálu za leden 51,5 mld. USD (konsensus 55,0 mld. USD)
• Index nemovitostního trhu NAHB dosáhl za březen podle očekávání hodnoty 17 b. z předchozích 16 b.
• Zasedání FEDU

 

Pohled na indexy:

DJIA	11 855,42	-1,15%
S&P500	1 281,87	-1,12%
NASDAQ	2 667,33	-1,25%

 

Sektory:

Energie	-1,13%
Finance	-2,39%
Technologie	-1,92%

 

Pohled na vybrané akcie, měny a komodity:

EUR/USD	1,3995	+0,02%
Zlato	1 395,57	-2,16%
Brent ropa - future	108,45	-4,59%
WTI ropa - future	97,43	-3,72%