Stručné shrnutí US trhů dne 11.5.12 – druhá týdenní ztráta

...týdenního bodového resultátu. I když se indexům podařilo již po několikáté dosáhnout přijatelných závěrečných čísel, nedostavila se nějaká zásadní změna současného způsobu tradingu s tendencí k mírnému oslabování. Hlavní událostí, která přetrvává na trhu, je oznámení ztráty kolem 2 mld. USD v obchodním derivátovém portfoliu JP Morgan používaném pro hedge operace společnosti. To vyvolává obavy o zdraví a transparentnost operací diverzifikovaných bank a finančních institucí a mělo to i vliv na páteční výkon burz. Ratingová agentura Standard and Poor´s Ratings ihned snížila výhled ratingu JP Morgan na negativní s uvedením nedostatků v risk managementu. Další negativní skutečností byl údaj o výkonu čínské průmyslové produkce a retailových prodejů, které sice zaznamenaly solidní čísla, ale pod očekáváním trhů. O víkendu čínská centrální banka oznámila snížení o 50 bp. požadovaných úrovní rezerv komerčních bank (tedy povinné rezervy) na 20% u velkých bank a na 18% pro menší banky. Platnost je od 18. května t.r. Na druhé straně v USA potěšil indikátor Un. Michigan Sentiment, který ukázal zvýšení spotřebitelské důvěry za květen na 77,8 bodů oproti koncensu 76,0 bodů. Jedná se o nejvyšší číslo od ledna 2008. Výrobní ceny za duben také neočekávaně klesly o 0,2%. Hlavní US akciové indexy tak skončily session a týden těmito hodnotami: DJIA 12820,60 bodů (-0,27%), Nasdaq Composite 2933,82 bodů (nulová změna) a SP 500 1353,39 bodů (-0,34%). Index volatility VIX na CBOE uzavřel na úrovni 19,89 USD, tj. +1,06 USD, resp. +5,63%. Na komoditních trzích se facto celý uplynulý týden docházelo spíše k úbytkům cen komodit (zlato, ropa) a např. zlato utrpělo týdenní ztrátu 4% a ropa skončila v pátek nejnižším stavem v roce 2012. V současné době se ropa nachází na kursu 95,42 USD za barel a zlato také kleslo na cenu 1576,80 USD za trojskou unci. Na forexu dochází k apreciaci dolaru a cross rates EUR/USD jsou na hranici 1,2888. Program makrodat je dnes bez položek, v dalších dnech si to ovšem kalendář vynahradí. V úterý to budou maloobchodní prodeje, CPI, ve středu údaje z housingu, průmyslová výroba a FOMC Minutes a ve čtvrtek úvodní požadavky v nezaměstnanosti. Asijské obchodování vypadá následovně: Nikkei Average skončil +0,23%, HangSeng je -0,57% a Shanghai Composite je -0,61%. Indikace US futures vykazují pohyb v negativních teritoriích a DJIA je -43 bodů, Nasdaq 100 -6,75 bodů a SP 500 -5,90 bodů.